怎么寻找估值低的股票? 市净率一般多少为好

时间:2022-01-23 17:07:46 作者:admin 24507
市净率一般多少为好

怎么寻找估值低的股票?

我来回答吧!

分析一只股票是否低估的方法很多,比如 PEG 、PE 、PB等等 。但是股价的增长最终还得靠企业本身业绩的增长才能股价上涨。怎么分析企业的业绩呢?现在大部分投资者都是根据当年企业的业绩公告并结合市场的预期推算下年业绩是否增长 。但是不确定因素时常发生 ,导致预测失败 。比如17年的尔康制药 、乐视网等等 。

本人没有预判能力,非常喜欢投资风格是格雷厄姆式的安全边际法,被后人称为“价值投资法”,巴菲特自己则戏称为只买便宜货的“雪茄烟蒂”投资法。比如:四大行 每年ROE 15%左右,PB 小与1 ,PE 6-8 分红率30% 。是否低估 交给市场去检验吧。

怎么找低估值股票,如何判断。说简单?

简单的就是看市盈率,炒股软件显示的是动态市盈率(P.E),市盈率越低表示估值越合理,市盈率越高估值越高,越不合理;当然一只股票估值高低不仅仅看本身市盈率,还要看整个行业的市盈率。目前银行市盈率较低的版块有金融业、房地产业、汽车产业等等,属于低估值,也就是说目前来看这些行业的不少股票估值偏低,股票价格与企业良好的业绩不相符。一般而言低估值的股票风险较小,当然这也要结合行业景气度、国家产业政策等宏观大环境加以分析。

如何判断高估值股票和低估值股票?

判断高估值股票和低估值股票的方法如下:   1、市盈率,当前股价除以每股盈利;   2、市净率,当前股价除以每股净资产;   一般情况下,低于市场整体情况下的以上2点股票属于低估值股票,这个只是一个参考依据,有些股票参考的未来成长点市盈率远高于市场,也属于低估值股票。

  市盈率是某种股票每股市价与每股盈利的比率。市场广泛谈及市盈率通常指的是静态市盈率,通常用来作为比较不同价格的股票是否被高估或者低估的指标。用市盈率衡量一家公司股票的质地时,并非总是准确的。一般认为,如果一家公司股票的市盈率过高,那么该股票的价格具有泡沫,价值被高估。

为什么有人说要选低估值的股票进行投资?

其实低估值首先不是一个绝对值,根据不同的市场周期来的,熊市中估值再低还可以更低,但是如果牛市中估值可以享受超预期,熊市中市盈率10-15倍都是正常,低于这个数值就算低估值,可以作为长线投资的参照标准之一,牛市中可以按照市盈率20倍左右为标准;另外估值只是最基本的选股条件之一,不同行业估值也是不一样的,还有就是传统行业和成长型的公司也是会有不一样的估值标准的,所以估值只是基本的参照指标,千万不能作为唯一的或者最重要的指标,这样容易进入投资误区。每一年的十大牛股没有一个股票是根据估值高低来决定的!

怎么找低估值的股票?

所谓的低估值股票,就是指这只股票的股价低于市场整体市盈率或行业市盈率而被低估,应该高于现有股价。这个的股票买入会相对比较安全,一般作为长线投资。判断一个股票的价格被低估还是被高估目前市场上所使用的方法主要是市盈率。很多券商机构的研报也都是根据市盈率进行估值。市盈率高则股票的价格被高估,市盈率低则股票的价格被低估。但是如果使用市盈率来判断,股票被高估还是被低估,会出现一些问题:比如说小盘股的市盈率很要大于大盘股、科技股的市盈率要大于传统行业的市盈率。但是这并不意味着小盘股科技类股票不能买,反而这些股票在大牛市当中涨的最猛。那怎么办呢?大家不妨可以参考:(1)“余额宝”市盈率,这里并不是指的是余额宝这家公司的市盈率,而指的是余额宝收益率为基准所计算的市盈率。比如现在余额宝的年化收益大概4%,100元1年的“净利润”是4元,那么市盈率就是100÷4=25倍。因为余额宝收益是实实在在的现金,不想某些上市公司都是账上的数字、而且余额宝的收益率比较稳定,不会大起大落。所以我们可以参考余额宝的市盈率来判断目前个股或者大盘被高估还是被低估。(2)把市盈率与行业均值进行对比。毕竟行业不同市盈率整体水平就不同。所以可以把个股的市盈率与行业的平均值进行对比,来判断是被高估还是被低估。二、产业资本的增减持情况我们通常情况下会发现产业资本(大股东)是股票的先知先觉者,毕竟他们自个儿的公司自个最了解,所以每一次股票被高估的时候,产业资本就会发生大规模的减持,如果股票被低估的时候产业资本就会进行大规模的增持。这种增减持状况,如果是个别公司的行为代表不了什么,但是一旦出现增减持潮的时候就要特别引起关注。希望我的回答能给你帮助。各位朋友和各位粉丝,记得点赞支持!欢迎关注!

市盈率-ROE估值对比,可以找到低估值股票吗?

请注意实质上股票很难用单一指标来评判,虽然有些指标很重要,尤其是ROE,又叫做净资产收益率,有人问巴菲特,你把所有的指标浓缩成一个,你最看重什么指标。巴菲特想了想:“ROE吧。”这既是真理又不是真理,因为所有人都知道ROE重要,但是有些特殊情况下则也未必尽然。理论上ROE配PE是合理的,能够找到理论上低估的股票,只有PE相对低,ROE相对高的股票才有价值。但实际上未必是如此。

我们从ROE的计算可以看出,净利润除以净资产,问题就在于净资产,如果一家企业负债很高,比如负债是80%,而ROE也很高,比如一家企业100资产,80负债,20净资产,这个时候其利润是5,ROE是25%,但是这80%的负债是牺牲掉公司资产安全性的,特别是当利率逐步抬升的时期。另一个企业,也是100资产,50负债,50净资产,利润也是5元,ROE就只有10%,但是如果这家企业扩大负债,可能盈利潜力会远远超过前者,你说单个指标的比较可以吗?

还有净利润的问题,市盈率和ROE的评判都要涉及净利润,我们所见净利润有两种不妥当的情况,有人单一年度的好利润当做永续的盈利能力,实质上这并不对等,如果今年纸张涨价,一家造纸企业可能净利润翻了5倍,但是这种价格在历史平均的看也许并不能持续的维持,所以很有可能是昙花一现,这个时候投资人就要注意,ROE是需要放到多个年度上看的,要看ROE的变化曲线,看净利润增幅的稳定性,只有连续增长的企业,才有可能当得起好企业称号。

另外ROE也不是对等的,他显示的是1元净资产的盈利能力,我们都知道,盈利的不是资产,盈利能力来自于人和技术,或者说来自于很多看不见的竞争优势。那么好了,净资产收益率真的能够维持吗?比方说一家企业是某种白色家电的市场,非常成熟,竞争激烈,他现有的净资产能够有20%的ROE,100元净资产20元利润,如果其净资产到达了150元,他依然只有20元的利润,因为市场已经进入行业天花板,他已经将其所在领域的钱都赚光了。

故而,我们时候指标很重要,无论是PE还是ROE都是非常非常重要的,但是这并不是唯一,你不能死板的去套用。

怎样综合判断一支股票是否确实处于低估值状态?

股票的估值是否低估,是一个很古老又有用的话题,毕竟如果你选择到了一个低估的股票,那么相对承担的风险就要小的多,你的操作也就更加的自如一些。那么如何判断一个股票是否处于低估的状态呢?

需要很多方式来综合的判断。

比如首先,看它的相对价格高低。这个其实很好看,你打开股票的软件,看一看它历史走势的K线图,如果目前的股价在历史低位附近,那么很显然,它现在最起码没有高估特别多,因为股票市场里有一个很经典的理论:股价反映了一切。你要相信其它大资金的判断,如果这个股价没涨起来,自然就是属于机构整体的认同,也就是没有高估特别多,而如果股价已经连续拉升很高了,那么它就可能有要给高估的情况。不过这里要说的是,未必是股价低就一定好,这个事要辩证的看,股价低同样有它股价低的原因,股价高也有给它高估的理由,只是不要连续上涨的过于夸张。

其次,除了相对价格,还要看下绝对价格,即它绝对价格有多少。这个尤其是对于一些高价股而言,理论上股价高低其实对于投资者是一样的,你赚的都是百分比,跟绝对价格无关,大家涨跌幅都是10%,只要股票涨了就行,但是从风险角度,绝对股价太高的,始终是有一些风险,如果未来出现了业绩变脸,那么下跌的速度也必然是比较惊人的,历史上这样的例子也层出不穷,当然,低价股也未必就是低估,就像前面说的,机构之所以不拉这个股票,同样是有原因的,而且现在我们还有了面值退市的情况,如果股价一直跌,那还有退市的风险,所以也不要因为这个股价便宜,就贸然的去买这个低价股。

第三,还要看一下公司的业绩。我一直都在说,业绩在我们的市场里,越来越重要了,以前我们经常会看到,一些垃圾股会因为题材的炒作而大涨,现在的情况是,业绩越来越重要,在业绩好的情况下,会吸引更多的长线资金的介入,而业绩不好或者突然变脸,资金基本上都会用脚来进行投票,所以你分析股票是否低估,一个很重要的指标,就是它现在的业绩如何,好的业绩,如果适当的高估一些,也是可以理解的,如果没有业绩,那么即便看起来低估,也不要轻易的介入。

总体而言,看一个股票是否低估,你需要综合运用各种不同的方式方法,但是除了现在的低估与否,你还要用动态的眼光,去判断未来的发展,毕竟,股票炒的是预期。

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